FinTech: все, что инвестору нужно знать о финансовых технологиях

FinTech (финансовые технологии) уже вошли в нашу жизнь, а их продуктами мы пользуемся ежедневно. В прошлом году капиталовложения в отрасль составили 17,4 млрд долларов, а эксперты настоятельно рекомендуют инвесторам обратить на нее внимание.

Согласно исследованиям британской аудиторско-консалтинговой компании EY FinTech Adoption, треть потребителей во всем мире используют хотя бы два вида финтех-услуг. Однако часто они не знают, что это такое и не понимают терминологии сектора финансовых технологий. В статье собраны важные понятия, которые понадобятся тем, кто хочет изучить отрасль.

FinTech

Финансовые технологии – это весьма широкое понятие, как и любые технологические инновации в финансовых услугах. Те, кто занят в отрасли, разрабатывают новые технологии для “разрушения” традиционных устоев финансовых рынков.

В процесс создания этих новых технологий задействованы стартапы. Однако некоторые из лучших банков мира, такие как HSBC и Credit Suisse, также разрабатывают собственные идеи финансовых технологий.

Компании FinTech используют технологии, которые широко доступны как платежные приложения для более сложных программных приложений, такие как искусственный интеллект и big data.

Криптовалюта

криптовалюта

Тех, кто никогда не слышал о криптовалюте, остались единицы. Это одна из самых обсуждаемых тем, она часто появляется в новостях, причем не только специализированных изданий. Одни называют ее валютой будущего, другие – “мыльным пузырем”. Кто оказался прав, – покажет время. Однако пока этот актив растет огромными темпами.

В целом, криптовалюта – это децентрализованная валюта, которая использует шифрование (преобразование данных в код) для создания “виртуальных монет” и проверки транзакций независимо от центрального банка или правительства.

Самые популярные формы цифровых валют – это биткоин и эфир. Но есть и другие виды виртуальных денег, к примеру, Litecoin, Ripple и Dash.

Биткоин (Bitcoin)

Биткоин – это первая и одна из самых известных криптовалют. Все началось, когда некто под псевдонимом Сатоши Накамото разработал биткоин как одноранговую платежную сеть без необходимости управления каким-либо центральным органом. Во вступительной статье, представляющей виртуальную валюту, Накамото так и определил биткоин: “чистая одноранговая версия электронных денег, которая позволит отправлять платежи напрямую от одной стороны к другой, не проходя через финансовую организацию”.

Блокчейн

блокчейн

Блокчейн – форма распределенной бухгалтерской технологии. Это означает, что он поддерживает записи всех транзакций шифрования в распределенной сети компьютеров, но не имеет центральной записи. Блокчейн защищает данные через зашифрованные “блоки”.

Эфириум

Эфириум – еще одна разновидность блочной сети. Ее в 2013 году создал 19-летний российско-канадский программист Виталий Бутерин. Эфириум отличается от блокчейна тем, что предназначен для создания децентрализованных приложений. А они уже позволяют людям взаимодействовать друг с другом напрямую, а не проходить через посредников. В блок-цепи эфириума используют криптовалюту эфир.

Подрывные инновации (Disruptive innovation)

подрывные инновации

“Подрывные инновации” – это то, что меняет работу рынков. Старые продукты перестают быть конкурентными из-за уменьшения значимости параметров, по которым их оценивали. К примеру, еще лет 50 назад считали с помощью счет. Наверняка, конкурентные преимущества исходили из надежности материала рамы, формы костяшек, размера и так далее. Но с появлением калькуляторов, совершенно неважно стало, из чего сделаны счеты. Калькулятор – намного удобнее, быстрее и точнее. Поэтому параметры стали абсолютно не значимыми. То же самое и с технологиями.

“Подрывные инновации” – это термин не исключительно FinTech, однако его часто используют для описания событий в финансовых сервисах. В частности, когда технологические разработки заставляют финучреждения переосмыслить свой подход к отрасли.

RegTech или Регулирующая технология

Регулирующая технология (RegTech, регтех) – это технология, которая помогает фирмам, работающим в отрасли финансовых услуг, соответствовать правилам соблюдения финансовых требований.

Один из основных приоритетов регтех – автоматизация и оцифровка правил борьбы с отмыванием денег (AML) и процессов Know Your Customer (KYC). AML направлены на сокращение доходов, полученных незаконным путем. KYC идентифицирует и проверяет клиентов финансовых учреждений для предотвращения мошенничества.

Financial Conduct Authority (FCA) Великобритании – первый государственный регулятор, активно продвигающий это понятие. Регуляторы, подобные FCA, работают с фирмами RegTech в различных приложениях, включая искусственный интеллект и машинное обучение, чтобы повысить эффективность соответствие финансовых услуг и сократить издержки.

InsurTech

InsurTech – это подкатегория финтех, которую используют в страховой отрасли. Согласно докладу консультативного гиганта Capgemini и некоммерческого страхового подразделения Efma, традиционные страховые компании столкнулись с растущим конкурентным давлением из-за появления ряда страховых стартапов, которые используют InsurTech.

Первичное предложение монет (ICO)

ICO – масштабное привлечение средств для начинающих компаний, которые используют блокчейн. По сути, это продажа новой криптовалюты за наличные деньги.

ICO аналогично первичному размещению акций компании (IPO) – когда фирма впервые размещает акции на бирже, чтобы привлечь инвесторов. Однако различия в том, что в случае с ICO – это больше работа со сторонниками валюты, а не с инвесторами (как при IPO). Все это делает ICO похожим на краудфандинг.

Осенью ICO запретили в Китае из-за слабого регулирования и использования мошенниками. Также в США впервые возбудили уголовное дело о мошенничестве при ICO.

Open banking

Open banking – система, которая позволяет банкам при необходимости открывать доступ к своим данным, а компаниям – получать его. Это связано с использованием интерфейсов прикладного программирования (API) – кодов, которые позволяют различным финансовым программам взаимодействовать друг с другом, создавать подключенную сеть финансовых учреждений и сторонних провайдеров (TPP).

Сторонники Open banking считают, что “открытая экосистема API” позволит начинающим финтех-компаниям разрабатывать новые приложения, в том числе мобильные. Это даст возможность клиентам более эффективно контролировать свои банковские данные и финансовые решения.

Торговые советчики

Роботизированные консультанты – это платформы, которые используют в торговых платформах. Эти консультанты автоматизируют советы по инвестициям с использованием финансовых алгоритмов.

Таким образом, потребность в инвестиционных менеджерах уменьшается. Поэтому затраты на управление портфелем снижаются.

Альтернативные “небанковские услуги”

Небанковские клиенты – это те, у кого по разным причинам нет доступа к банкам или финансовым услугам. Fintech-компании разработали продукты, направленные на решение вопросов этой части населения.

По оценкам Федеральной корпорации страхования депозитов (FDIC), только в США около 10 млн семей не пользуются банковскими услугами. В странах экс-СНГ таких семей еще больше.

Financial inclusion

финансовое присоединение

Финансовое “присоединение” (Financial inclusion) – это финансовые технологии, предоставляющие возможность финансировать обездоленных и малообеспеченных людей. Как и у небанковских клиентов, у них нет доступа к основным финансовым услугам.

Эта отрасль финтех работает преимущественно на развивающихся рынках.

“Умные” контракты

Смарт-контракты – это компьютерные программы, которые автоматически оформляют договора между покупателями и продавцами. Они часто основаны на базе блокчейна и экономят время и затраты, которые связаны с требующими вмешательства человека транзакциями. Пример – эфириум-контракты.

Финтех акселераты

Акселератами называют программы, которые используют финансовые организации для обучения и работы с финтех-стартапами.

Акселераты FinTech могут быть как на частном, так и на государственном финансировании. А некоторыми программами управляют крупные банки, от центрального банк Великобритании до частного мультинационального коммерческого банка Barclays.

Источник: CNBC


Расскажите об этом друзьям



Хотите узнать о будущем больше?

Узнайте где деньги будут завтра!

Как современные технологии изменят бизнес? От чего стоит отказываться уже сейчас? Какие бизнес-идеи будут востребованы через 5, 10 и 15 лет? Какие отрасли останутся выгодными и актуальными, а какие умрут?

Заглянуть в будущее